네이트 실버와 예측 문제

월스트리트는 항상 성배로 넘쳐납니다. 예측, 전략, 비밀 공식 및 천재적인 해석은 당신이 단지 다른 세상의 지식과 부를 약속합니다. 믿음 . 그들은 가장 자주 투자 세계에서 블랙 박스 -투입물과 산출물은 알고 있지만 내부 분석 작업은 대제사장의 소비만을 위해 일급 비밀로 남는 폐쇄 형 시스템. 그러나 블랙 박스 포지셔닝은 시장을 훨씬 뛰어 넘습니다. 현대적이고 상호 연결된 시대에 매우 똑똑한 사람, 컴퓨터 행, 독점 공식 및 한 명의 똑똑한 사람 만 볼 수있는 코드를 가져 와서 성공한 문자열을 추가한다는 것은 놀라운 일이 아닙니다. 예측 , 붐 — 갑자기 소셜 미디어 용으로 제작 된 괴상한 슈퍼 스타가됩니다. 예측 프롤레타리아트에게는 멋지다.

네이트 실버는 그 사람. 중히 여기다:

• 그는 2008 년 미국 대통령 선거에서 50 개 주 중 49 개 주에서 성공적으로 결과를 발표했습니다.
• 그는 2012 년 미국 대통령 선거에서 50 개 주 중 50 개 주에서 결과를 성공적으로 발표했습니다.

실버는 하룻밤 사이에 똑똑한 숫자가되었습니다. 그는 야구 통계 전문가에서 정치 통계 전문가가되었습니다. 그의 선거 수학적 모델은 정치 언론인과 평론가를 자신의 게임에서 이겼습니다. 그의 정치를위한 머니 볼 이야기도 마찬가지입니다. 곧 그의 트위터 팔로워가 100 만 명을 넘어 섰고 그의 책은 베스트셀러가되었고 FiveThirtyEight.com은 유비쿼터스가되었습니다. 심지어 주식 시장에 대해 걱정하십니까? 무엇을하든 팔지 마십시오.

하지만 2016 년 대선을 따랐던 사람들에게는 실버의 정치적 예측이 벽에 부딪 혔습니다. 2016 년 한 해 동안 Silver는 불타 오르는 고양이처럼 뛰어 다니는 일일 선거 확률을 게시했습니다. 새로운 전문가 자격으로 선거주기의 매일 예측을 1 년 이상 제공해야하는 경우에는 놀라운 일이 아닙니다.

저는 우리가 단순한 필사자에게있어 고등 교육을 받고 부유 한 사람들에게도 일관성이 유혹이라는 것을 인정합니다. 제 동료이자 뛰어난 사업가 였고 저는 몇 년 전에 점심을 먹었습니다. 대화 중에 그는 매우 잘 알려진 헤지 펀드 사기 (Madoff 아님)에 휘말렸다 고 언급했습니다. 나는 그가 많은 것을 설명하기 전에 매월 그의 수익이 긍정적인지 물었다. 그는 매월 대답했습니다. 나중에 나는 그를 구글 검색을했고 그가 실제로 수백만 달러를 잃었다는 것을 알게되었습니다.

예측에 대한 확실성에 대한 욕망은 관찰자에 대한 현대 사회 어디에나 있습니다. 스포츠도? 물론이지. 월요일 밤 축구 경기에서 아나운서 중 한 명인 Ron Jaworski는 축구 경기에 대한 관점에서 숫자와 확률을 제시했습니다. 플레이 콜은 확실성이 아니라 확률에 관한 것입니다.

그렇게 들리 네요 쉬운 소화하기. 하지만 그렇지 않습니다. 확신의 부족은 종종 우리의 가장 깊은 두려움을 유발합니다. David Rock은 Psychology Today에서 수수께끼를 풀기 위해 훌륭한 작품을 남겼습니다.

회계 및 컨설팅의 일부 부분은 전략 계획 및 '예측'을 통해 경영진이 확실성이 높아진다는 인식을 경험할 수 있도록 지원하여 수익을 창출합니다. 2008 년 금융 시장은 미래가 본질적으로 불확실하다는 것을 다시 한 번 보여 주었지만, 확실한 것은 사람들이 적어도 불확실성을 덜 느끼기 위해 많은 돈을 지불 할 것이라는 것입니다. 불확실성은 뇌에 생명에 대한 위협처럼 느껴지기 때문입니다.

그렇기 때문에 실버가 인기를 얻었거나 두려움을 없앴거나 적어도 그것이 내러티브였습니다. 그러나 모든 숫자를 가진 사람조차도 숫자에서 멀어졌습니다. 그는 자신의 힘겨운 대가에서 내가 Pundit처럼 행동하고 Donald Trump를 망쳐 놓았을 때 Donald Trump의 후보에 통계 모델을 사용하지 않는다고 인정했습니다. 그는 대신 교육적인 추측을 사용하여 자신의 통계 모델이 만든 편견이 내장 된 스토리 라인을 통해 지금은 신뢰할 수있는 통계 모델을 날려 버렸습니다. 물에서. 더 나쁜 것은 실버가 그의 예측 , 그는 본질적으로 무슨 일이 있어도 그가 옳았다 고 말할 수 있습니다. 실버의 추종자들에게 2016 년 헤지 예측은 수학 , 중요하지 않음 :

Nate의 기록을보세요. 트럼프는 국외자.

충분하지 않았다 역사적인 데이터.

그는 얻는다 대부분 그들 중 맞습니다.

Nate의 승률은 높은.

이러한 약한 반박은 Silver 접근 방식의 잘못된 기반을 보여줍니다. 불확실성에 직면 한 의사 결정 분야의 위대한 사상가 중 한 명인 Michael Mauboussin은 다음과 같이 교육합니다. 놀라운 점은 말 베팅, 카지노 도박, 투자를 포함한 다양한 분야의 선도적 인 사상가가 모두 같은 점을 강조한다는 것입니다. . 우리는 이것을 Babe Ruth 효과라고 부릅니다. Ruth는 삼진이 많았지 만 그는 야구 최고의 타자 중 한 명이었습니다.

다른 말로 말하면 : 당신은 기대 가치의 관점에서 생각하고 싶습니다. 그러나 그것은 양측이 말 그대로 삶과 죽음을 상상하는 일회성 선거를 생각하는 가치 있거나 유용한 방법이 아닙니다. 그러나 확실성도 보장도 없습니다. 세상은 놀라다 .

그리고 실버는 놀라움, 특이하고 예상치 못한 것을 제외합니다. 그는 그것을 예측하거나 설명 할 방법이 없습니다. 트럼프의 승리에 실버는 내 생애 가장 충격적인 정치적 발전이라고 말했다. 그러나 아무도 이상 값을 예측할 수 없으므로 Silver와 같은 사람이 가장 할 수있는 척하면 조심하십시오. Spyros Makridakis는 그의 유명한 1979 년 논문의 정확성 예측 : 경험적 조사에서 단순한 비트가 복잡하고 이동 평균이 구불 구불 한 계량 경제학 루틴을 능가한다는 것을 보여주었습니다. 이동 평균은 또한 실버를 가명으로 만든 두 번의 선거를 예측했을까요?

그럼에도 불구하고 실버 수비수는 2008 년과 2012 년에 50 점 만점에 49 점, 50 점 만점에 50 점으로 돌아 왔습니다. 그들은 2016 년을 무시하고 있다고 말합니다. 그러나 2008 년과 2012 년에는 그 중 몇 퍼센트가 단단한 전화? 예를 들어 캘리포니아는 무엇이든 파란색입니다. 따라서 쉬운 콜을 올바르게하고 어려운 콜을 펀트하는 전략에 의존하는 것은 항상 큰 위험이 있습니다.

이것들은 깊이 생각할 새로운 불일치가 아닙니다. 효율적인 시장 이론 (세계의 돈을 운영하는 전략)도 놀라움 (예 : 검은 백조)에 대한 해결책이 없습니다. 실버는 단순히 다른 분야의 수수께끼를 보여 주지만 동일한 시급한 문제가 있습니다. 2016 년 여름, 블랙 스완 개념의 아버지 인 Nassim Taleb은은에 대한 자세한 비판을 공개 영역으로 시작했습니다. @FiveThirtyEight는 우리에게 완전히되는 방법에 대한 교과서 사례를 보여줍니다. 우둔 가능성에 대해 아직 그 안에서 사업을 시작하십시오.

지적 케이지 매치 : Nassim Taleb 대 Nate Silver.

신중하게 편을 선택하십시오. 그것은 삶이나 죽음입니다.

마이클 코벨 다섯 권의 책을 집필했습니다. 국제 베스트셀러, 트렌드 추종 , 그리고 그의 수사 이야기, 완전한 TurtleTrader . Michael은 또한 iTunes에서 500 만 건의 청취로 2 위를 차지한 언더 그라운드 얼터너티브 히트 곡인 Trend Following Radio의 목소리이기도합니다.